۴ درس برای سرمایه گذاران کریپتو پس از بحران FTX | چیزی بنام “ناهار مجانی” وجود ندارد!

پس از فروپاشی صرافی ارزهای دیجیتال FTX ،جان یولین، مدیر دارایی در Ulin & Co بوکا راتون فلوریدا، یک برنامه ریز مالی معتبر، گفت: “فروپاشی FTX یادآوری های سختی را ارائه می دهد که “هیچ چیزی به نام ناهار رایگان” وجود ندارد؛ زمانی که می خواهید در یک صنعت مالی نسبتاً جدید و غیرقابل تنظیم درآمد کسب کنید، باید خودتان را هم برای چنین روزهایی آماده کنید.

پس از یک سال سخت برای دارایی‌های دیجیتال، بسیاری از سرمایه‌گذاران با فروپاشی اخیر صرافی ارزهای دیجیتال FTX ، از این دارایی چشم پوشی کردند؛ از طرف دیگر مشتریان منتظر پاسخ‌هایی در مورد عدد تخمینی ۱ تا ۲ میلیارد دلار از وجوه از دست رفته هستند.

در حالی که آینده شرکت (و تحقیقات در مورد دارایی های در حال ناپدید شدن) در هاله ای از ابهام قرار دارد، FTX دارد وارد مرحله ورشکستگی می شود؛ در این باره کارشناسان می گویند درس های کلیدی برای سرمایه گذاران کریپتو وجود دارد.

جان یولین، مدیر دارایی در Ulin & Co بوکا راتون فلوریدا، یک برنامه ریز مالی معتبر، گفت: “فروپاشی FTX یادآوری های سختی را ارائه می دهد که “هیچ چیزی به نام ناهار رایگان” وجود ندارد؛ زمانی که می خواهید در یک صنعت مالی نسبتاً جدید و غیرقابل تنظیم درآمد کسب کنید، باید خودتان را هم برای چنین روزهایی آماده کنید.

یولین گفت: باید آنچه را که مایل به از دست دادن ۱۰۰ درصدی آن هستید، در قمارخانه های وگاس سرمایه‌گذاری کنید؛ و هنگام سنجش دارایی‌ها و محصولات مالی که توسط ورزشکاران حرفه‌ای، افراد مشهور و شخصیت‌های رسانه‌ای ارائه می‌شوند، باید احتیاط و تردید ریزبینانه ای اعمال کنید.

در اینجا چهار درس دیگر برای سرمایه گذاران، از سقوط FTX آورده شده است.

۱. خطرات مربوط به محل نگهداری ارزهای دیجیتال را بدانید

کوین لوم، یک CFP و بنیانگذار Foundry Financial در لس آنجلس، با سرمایه گذاران جوان کار می کند و می گوید که حدود ۵۰٪ از مشتریان او رمزارز را به شکل های متفاوتی نگه می دارند.

در حالی که او لزوماً فکر نمی‌کند که مشتریان باید میزان قرار گرفتن در معرض ریسک خود را دائما کاهش دهند و وسواسی باشند، گفت که آنها باید بدانند که ارز دیجیتال کجا نگهداری می‌شود و خطرات احتمالی نگهداری دارایی‌ها در آنجا چیست و تا چه میزان است.

لوم گفت: «فکر می‌کنم فروپاشی FTX برای شرکت‌های مالی سنتی مانند Fidelity که در حال ورود به فضای کریپتو هستند، مفید خواهد بود؛ زیرا آنها با سطح خاصی از اعتماد از جانب مردم همراه هستند.

در اوایل این ماه، Fidelity Investments برنامه‌های خود را برای راه‌اندازی یک محصول رمزنگاری بدون کارمزد اعلام کرد که به سرمایه‌گذاران امکان خرید و فروش بیت‌کوین و اتر را می‌دهد.

فروپاشی FTX همچنین علاقه به ذخیره سازی سرد یا آفلاین کردن ارز دیجیتال را افزایش داده است و آن را کمتر در معرض هک قرار می دهد. با این حال، این حرکت باعث می شود دارایی ها نقدشوندگی کمتری داشته باشند و تجارت سریع آن دشوارتر شود.

۲. متنوع سازی “همیشه مهم است”

چه در حال سرمایه‌گذاری در سهام، ارز دیجیتال یا سایر دارایی‌ها باشید، کارشناسان می‌گویند درصد زیادی از یک دارایی و همه ی تخم مرغ ها را در یک سبد چیدن، می‌تواند مخاطره‌آمیز باشد.

جورج گاگلیاردی، CFP و بنیانگذار مدیریت ثروت Coromandel در لکسینگتون، ماساچوست، گفت: «متنوع سازی همیشه مهم است.»

او گفت: «برای افرادی که تخصیص ثروت بسیار بالایی به ارزهای دیجیتال داشتند، چه در FTX و چه در صرافی های دیگر، سقوط قیمت کریپتو در سال جاری درس دردناکی از اهمیت تنوع بخشی به کلاس‌های سرمایه‌گذاری داد.»

فروپاشی [FTX] باید درسی باشد که هر شرکت فردی (خواه یک صرافی ارز دیجیتال باشد یا یک موسسه مالی سنتی تر) می تواند در مواقع پریشانی ورشکست شود.

کوین برادی، CFP و معاون مشاوران Wealthspire در نیویورک

از آنجایی که قیمت بیت کوین در نوامبر ۲۰۲۱ به بالاترین رقم تاریخ خودش یعنی ۶۸۰۰۰ دلار رسید، تاکنون بیش از سه چهارم کاهش یافته و تا ۱۷ نوامبر به زیر ۱۷۰۰۰ دلار رسیده است.

کوین برادی افزود که هنگام سنجش تخصیص پرتفوی، ۵ درصد تخصیص به یک دارایی “منطقی و کم ریسک” است، و ۱۰ درصد از آن «بسیار متمرکز و با ریسک بیشتر» است. البته ممکن است شرایط کاهش دهنده ریسک برای برخی سرمایه گذاران وجود داشته باشد.

یولین از Ulin & Co می گوید: «حتی اگر یک دارایی مالی ماهیت سفته بازی داشته باشد، باز هم می تواند در یک سبد دارای تنوع نقش خوبی ایفا کند، هرچند در مقادیر کم.»

۳. انتظار مقررات بیشتر در مورد رمزارزها را داشته باشید

بحث‌های مداومی در مورد نحوه طبقه‌بندی و تنظیم قانونی ارزهای دیجیتال وجود دارد و در بحبوحه سقوط FTX تشدید شده است.

سنسور سینتیا لومیس نماینده جمهوری خواه از وایومینگ، و سناتور کیرستن گلیبرند نماینده دموکرات نیویورک، در ژوئن لایحه ای برای ایجاد ساختار نظارتی برای ارز دیجیتال ارائه کردند که اکثر دارایی ها را به عنوان کالاهایی مانند طلا یا نفت تعریف می کند که توسط کمیسیون معاملات آتی کالا نظارت می شود.

کارشناسان می گویند که فروپاشی FTX ممکن است این بحث های قانون گذاری را تسریع کند و جدول زمانی دستورالعمل های آینده را سرعت بخشد. آیوری جانسون، یک برنامه ریز مالی معتبر و بنیانگذار Delancey Wealth Management در واشنگتن، گفت: “من فکر می کنم ما شاهد سفت شدن مقررات خواهیم بود. و من فکر می کنم این مدل کسب و کارهای بد از بین خواهند رفت.”

ماکسین واترز، رئیس کمیته خدمات مالی مجلس نمایندگان آمریکا، و پاتریک مک‌هنری، نماینده جمهوری‌خواه از کارولینای شمالی، روز چهارشنبه برنامه‌هایی را برای یک جلسه استماع دو حزبی در ماه دسامبر برای بررسی سقوط FTX اعلام کردند.

در حالی که کنگره در نهایت تصمیم خواهد گرفت که سازمان های دولتی چگونه ارزهای دیجیتال را تنظیم گری کنند، گری جنسلر، رئیس کمیسیون بورس و اوراق بهادار، برای قوانین سختگیرانه تر فشار آورده است. او در ۱۰ نوامبر به “” CNBC در برنامه Squawk Box گفت: “سرمایه گذاران در این فضا به محافظت بهتری نیاز دارند.”

۴. از سوابق تراکنش های رمزنگاری خود نسخه پشتیبان تهیه کنید

صرف نظر از جایی که ارز دیجیتال دارید، کارشناسان پیشنهاد می کنند تاریخچه تراکنش های خود را به صورت دوره ای دانلود کنید.

اندرو گوردون، وکیل مالیاتی، CPA و رئیس گروه حقوقی گوردون، گفت: جمع‌آوری اسناد گزارش‌دهی یکی از سخت‌ترین بخش‌های مالیات‌ کریپتو است. او افزود که اگر صرافی تعطیل شود، همچنان برای ثبت رکورد بازده خود به سوابق نیاز دارید.

گوردون گفت: «دو هفته پیش، تعداد بسیار کمی از افراد فکر می کردند که همچین اتفاقی برای FTX رخ دهد.»

منبع: نبض بورس